Ринки··7 min
Восстановлення SPX та стиснення VIX після тарифного шоку: сигнали на май 2026
SPX відновився на 12% від квітневих мінімумів, VIX впав до 22. Ось що говорять нам цифри.
Ринки+Опціони
Фондовий ринок
Нотатки про акції, стратегії з опціонами та аналіз ринків.
22 записів
Ринки
9
Ринки··5 хвВВП 0,5%, нафта $100+, новий керівник ФРС: мій прочит на Q2 2026
Q1 ВВП 0,5%, Brent $107 при закритому Гормузі, перехід ФРС—три шоки сходяться. На що я дивлюсь і як позиціонований.
Ринки··6 хвDXY нижче 98: тихе переформатування, яке всі пропустили
DXY нижче 98.4 вперше з 2022 року — я скоротив готівку в USD на 8 пунктів і перерозподілив в золото, акції ЕМ та товарні мультинаціональні компанії.
Ринки··8 хвРинок облігацій 2026: найкраща можливість за десятиліття?
ФРС тримає ставку на 3.50-3.75%, дохідність 10-річних вище 4.3% — облігації пропонують найкращий вхід з погляду дохідності на ризик з 2013 року.
Ринки··7 хвЗолото, нафта та долар: прогноз по сировинних товарах на 2026
Золото по $4,800, Brent вище $100, долар слабшає — як сировинні товари вписуються в мій портфель і що я з цим роблю.
- Ринки··10 хв
Ринки США Q2 2026: куди я дивлюся і чому
S&P на 7,137 із форвардним P/E 21.4x. Секторна ротація реальна, енергетика лідирує, ФРС на паузі. Ось куди я розміщую капітал.
Ринки··9 хвАкції ШІ у 2026: бульбашка чи тільки початок?
NVIDIA за 22x форвардного прибутку, $690 млрд капітальних витрат гіперскейлерів, і всі волають 'dot-com 2.0.' Ось чому вони здебільшого помиляються — і частково мають рацію.
Ринки··8 хвЄвропейські ринки: контраріанський кейс за акції ЄС
DAX за 17x прибутку, тоді як S&P торгується за 21x. Європейські оборонні витрати зростають, банки з надлишком капіталу, і ніхто в США не звертає уваги. Саме тому я купую.
Ринки··10 хвГеополітика та ринки: на що насправді мають дивитися трейдери у 2026
Війни, тарифи, вибори, нафтові блокади — меню геополітичних ризиків найтовще за мою кар'єру, і більшість інвесторів майже нічого з цього не закладають у ціну.
Опціони
13
Опціони··7 minОпціони SMCI перед звітністю 5 травня: IV 70% проти реалізованої волатильності 159%
Опціони SMCI перед звітністю 5 травня: імпліцитна волатильність 70% проти реалізованої 159% — рідкісний сетап, де опціони оцінені занадто дешево для реальних рухів.
Опціони··8 хвNVIDIA: Короткий коль при $250 на збір $10,50 в травні при піку волатильності
Продав травень $250 коль на $10,50 за акцію при IV 31%. Ціна входу після премії: $216,90. Ціль: або 9,9% при виконанні, або зберегти акції якщо NVIDIA нижче страйка.
- Опціони··7 min
Опціони NVDA перед звітністю: позиціювання у волатильності при IV 17,8%
VIX на рівні 17,8 після шести тижнів компресії. Звітність NVDA — 21 травня. Вікно розширення волатильності перед звітністю відкрите — ось моє налаштування.
Опціони··5 хвІдеальна буря для продавців премії: VIX 18, мегазвіти, ФРС при рівні
Чотири мегакепа, ФРС, ВВП шок—все при VIX 18. Я не гадаю напрам. Я збираю премію.
Опціони··5 хвЯ заплатив $18, щоб мати обидві сторони ставки на звіт Microsoft
Відкрив позицію довгого стреддла $412 перед звітом Microsoft (30 квітня) за $18.40, ставлячи на значне прискорення Azure або розчарування guidance.
Опціони··5 хвПродажі Apple у Китаї впали на 11%. Я все одно заробляю на акціях.
Продав коверт-колли на AAPL по $204.80, обмежив потенційний рибув на $210, щоб застрахуватися від падіння виручки по Китаю гірше консенсусу.
Опціони··5 хвРинки спокійні. Я щойно заплатив $24, щоб не погодитись.
VIX на 14.8 при SPX на 5,420 ціниться Золотий серединка—ніяких зниження, ніяких підвищень. Я купив спред путів червня на SPX ($24 дебет) для хеджування хвостових ризиків. Теза: мова FOMC про тарифну інфляцію і дані про робочі місця в травні змушують переоцінити.
Опціони··5 minCaterpillar (CAT): Покритий Кол на Абсолютному Максимумі
CAT досяг нового ATH $845 23 квітня. Я тримав лонг від $824 з покритим колом на $840 — обмежений апсайд, але 3,1% за п'ять сесій є саме тим, для чого будувалась структура.
Опціони··5 minHoneywell (HON): Фейдимо Beat, Коли Гайденс Говорить Більше
HON перебив EPS на $0,13, але промахнувся по виручці та дав гайденс Q2 нижче консенсусу. Я відкрив ведмежий пут-спред $215/$205 після того, як початкова реакція вщухла.
Опціони··5 minExxonMobil (XOM): Покритий Кол на Опорі Діапазону
XOM кілька сесій впирався в $150 при нерішучій нафті. Я зайшов на $146,80, продав кол $150 за $1,80 і закрив усю позицію на $150,40 — чистий прибуток 3,34%.
Опціони··5 minDiamondback Energy (FANG): Продаємо Премію Коли Каталізаторів Немає
FANG на $10 нижче березневого максимуму без найближчих каталізаторів. Я купив на $191,80 і продав кол $195 за $3,80 — він погас без вартості при $194,80 у п'ятницю, прибуток 3,55%.
Опціони··8 хвМій опціонний плейбук на Q2 2026
VIX на 19, іранські воєнні премії підвищені, сезон звітів у розпалі — ось що саме я запускаю і чому.
Опціони··6 хвОпціони як страхування, а не азарт
Більшість роздрібних трейдерів використовує опціони для спекуляцій. Я використовую їх, щоб спати спокійно.